Bank of America Anuncia Ingresos Netos de 3300 Millones de USD para el Cuarto Trimestre de 2015, o 0,28 USD de Beneficio por Acción (Earning per Share, EPS)

Banca de Consumo

• Total de ingresos, netos de gastos en concepto de intereses
(sobre la base FTE) aumentaron 4 % hasta 19 800 millones de USD^(A)

• Ingresos netos en conceptos de intereses (Net Interest Income,
NII) (sobre la base FTE) aumentaron 2 % hasta 10 000 millones de
USD^(A)

– Excluidos NII relacionados con el mercado y otros ajustes^(A),
el NII fue 10 500 millones de USD en comparación con 10 300
millones de USD en el T3-2015 y 10 400 millones de USD en el
T4-2014.

• Los ingresos que no provienen de intereses aumentaron 7 % hasta
9700 millones de USD.

• Provisión para pérdidas crediticias de 800 millones de USD, en
comparación con 800 millones de USD en el tercer trimestre del
2015 y 200 millones en el cuarto trimestre de 2014.

• Los gastos que no provienen de intereses disminuyeron 2 % hasta
13 900 millones de USD; sin incluir los litigios, los gastos
excluidos intereses disminuyeron 3 % hasta 13 400 millones de USD^(B)

• Los ingresos netos aumentaron 9 % hasta 3300 millones de USD;
ganancias por acción diluida de 0,28 USD, en comparación con 0,25
USD.

Artículos divulgados previamente en el cuarto trimestre de 2015:

• (0,03 USD) por acción para reducción a NII para valores
preferentes emitidos por fideicomisos

• (0,03 USD) por acción para el impacto negativo de los cambios en
la ley impositiva del RU.

Balance, Capital y Liquidez

• El capital ordinario de nivel 1 (transición) de 163 000 millones
de USD; Capital ordinario de Nivel 1 (completamente gradual) de
154 100 millones de USD^(C)

• El exceso global de fuentes de liquidez aumentó 65 000 millones
de USD hasta un récord de 504 000 millones USD; el plazo requerido
para obtener financiación aumentó a 39 meses^(D)

• Saldos de depósitos totales aumentaron 78 000 millones de USD
hasta 1,2 billones de USD.

• Retorno sobre activos promedio 0,61 %; retorno sobre capital
ordinario promedio de 5,1 %; retorno sobre activos tangibles
promedio de capital ordinario 7,3 %^(E)

• El valor tangible en los libros por acción^(F) aumentó
8 % hasta 15,62 USD; valor en los libros por acción aumentó 6 %
hasta 22,54 USD.

• Devolvimos 4500 millones de USD en capital a accionistas en 2015
a través de recompras y dividendos de acciones ordinarias

• Los préstamos aumentaron 12 000 millones de USD, los depósitos
aumentaron 48 000 millones de USD²

• Los activos de corretaje aumentaron 8 %

• La producción total de hipotecas aumentó 13 %

• Los gastos totales de tarjetas de crédito de EE. UU. aumentaron
5 %

• Saldos totales de clientes de casi 2,5 billones de USD

• Activos a largo plazo bajo flujos de gestión de 7000 millones en
el cuarto trimestre de 2015

• Los préstamos aumentaron 12 000 millones de USD, los depósitos
aumentaron 16 000 millones de USD²

Banca Global

• Los préstamos aumentaron 37 000 millones de USD, los
depósitos aumentaron 16 000 millones de USD²

• N.° 3 en cargos de banca global de inversión^(G)

• Participó en 8 de las 10 negociaciones de deuda más
importantes y en 7 de las negociaciones de capital más importantes^(G)

Mercados Globales

• Excluidos el DVA neto, las ventas y los ingresos comerciales
aumentaron 11 %^(H)

 – El ingreso fijo aumentó 20 %^(H)

 – Los capitales cayeron 3 %^(H)

Activos de Legado y Servicios

El ingreso neto anual más alto en casi una década

“Los resultados de 2015 fueron nuestras mayores ganancias en casi
una década, lo que refleja el trabajo que hemos hecho para
desarrollar un modelo operativo directo que se centra en el
crecimiento responsable y en hacer más negocios con cada cliente.
Vimos sólida actividad de clientes en el crecimiento de préstamos,
depósitos, y flujos de activos de gestión de patrimonio y
devolvimos más capital a nuestros accionistas. A medida que
aprovechemos este progreso, seguiremos invirtiendo en el futuro y
gestionando los gastos”.

– Brian Moynihan,
Director Ejecutivo

“Nuestros resultados este trimestre reflejan los esfuerzos en
curso para mejorar el apalancamiento operativo mientras seguimos
invirtiendo en nuestro negocio. Aumentamos los ingresos netos de
intereses, gestionamos los gastos con firmeza y devolvimos 1300
millones de USD en capital a nuestros accionistas este trimestre a
través de recompras y dividendos de acciones ordinarias”.

– Paul Donofrio, Director de Finanzas

• Los ingresos aumentaron 33 millones de USD hasta 7800 millones
de USD

 – Los NII se beneficiaron del aumento de depósitos y préstamos

 – Los ingresos que no provienen de intereses disminuyeron, debido
esencialmente a los menores ingresos de la banca de hipotecas

• Los gastos que no provienen de intereses cayeron 76 millones de
USD, debido esencialmente a menores gastos operativos;

la relación de eficiencia mejoró hasta 56 % desde 57%

• El ingreso neto aumentó 9 % hasta 1800 millones de USD

_{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa Los ingresos y los ingresos netos
en concepto de intereses, lo son sobre la base FTE.}

_{2 Ingresos, descontando gastos en concepto de intereses}

• Los saldos de depósitos promedio crecieron 40 000 millones de
USD o 8 %

• Los saldos de préstamos promedio crecieron 12 000 millones de
USD o 6 %

• La producción total de hipotecas y préstamos con garantía
hipotecaria⁴ crecieron 2000 millones de USD o 13 %
hasta 17 000 millones de USD

• Los activos de corretaje del cliente crecieron 9000 millones de
USD u 8 % hasta 123 000 millones de USD

• Aproximadamente 1,3 millones de nuevas tarjetas de crédito de
consumo emitidas en EE. UU.

• 18,7 millones de usuarios activos en banca móvil, aumento de 13 %

• 4726 centros financieros, incluidas 9 inauguraciones durante el
trimestre

• Los gastos combinados de crédito/débito aumentaron 4000 millones
de USD a 130 000 millones de USD

^{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa La relación de eficiencia se basa
en FTE.}

^{2 La cartera de tarjetas de EE. UU. incluye banca de consumo
y GWIM.}

^{3 Fuente: Datos de sucursal SNL, participación de mercado de
depósitos minoristas de EE. UU. en función de los datos de
depósitos FDIC de junio 2015, ajustado para eliminar saldos
comerciales.}

^{4 La producción total de hipotecas incluye los otorgamientos
de primera hipoteca y garantía hipotecaria en banca de consumo y
GWIM.
Los importes representan el saldo impagado
del principal de préstamos y, en el caso de garantía hipotecaria,
el importe principal de la línea de crédito total.}

• Los ingresos cayeron 160 millones hasta 4400 millones de USD

  – NII relativamente estables, ya que los beneficios del
crecimiento de préstamos y depósitos prácticamente se compensaron
por
el impacto de la asignación de la empresa de las actividades
gestión de obligaciones de activos (ALM)

  – Los ingresos que no provienen de intereses disminuyeron,
debido a la menor actividad de transacciones y menos valuaciones
de mercado

• Los gastos que no provienen de intereses aumentaron 36 millones
de USD, debido esencialmente al aumento en las amortizaciones de
asignaciones de acciones previamente
emitidas e inversiones
en profesionales de atención al cliente, compensadas parcialmente
por menores
incentivos relacionados con los ingresos

• Los ingresos netos cayeron 13 % hasta 614 millones de USD

^{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa Los ingresos y los ingresos netos
en concepto de intereses, lo son sobre la base FTE.}

^{2 Ingresos, descontando gastos en concepto de intereses}

• Los saldos de depósitos promedio crecieron 12 500 millones de
USD o 5 %

• Los préstamos y arrendamientos promedio crecieron 12 300
millones de USD o 10 %

• Los saldos totales de clientes se mantuvieron relativamente sin
cambios a

casi 2,5 billones de USD

• Los flujos de activos bajo gestión (AUM) a largo plazo

de 7000 millones de USD fueron el 26.º trimestre consecutivo de

flujos positivos

• La cantidad de asesores de patrimonio aumentó 5 % hasta

18 167

^{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa La relación de eficiencia se basa
en FTE.}

• Los ingresos aumentaron 39 millones de USD hasta 4400 millones
de USD

  – Los NII se beneficiaron del aumento en los saldos de préstamos
y depósitos, compensado parcialmente por el impacto de la
asignación
de actividades ALM de la empresa, incluyendo costos de liquidez,
así como compresión
de propagación de préstamos.

  – Los ingresos que no provienen de intereses aumentaron,
impulsados por las mejoras en los servicios de arrendamiento y
tesoro,
así como una ganancia sobre la venta de la propiedad
en ejecución hipotecaria, compensada parcialmente por menores
honorarios de banca
de inversión

• La provisión para pérdidas crediticias aumentó 264 millones de
USD, impulsado por pérdidas en préstamos netas relacionadas con
mayor energía y
reservas acumuladas para exposición a energía
y crecimiento de préstamos

• Los gastos que no provienen de intereses disminuyeron por los
menores costos de compensación de incentivos y litigios,
parcialmente
compensado por inversiones en profesionales de atención al cliente

• Los ingresos netos cayeron 9 % hasta 1400 millones de USD,
impulsados esencialmente por una mayor provisión para pérdidas
crediticias

^{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa Los ingresos y los ingresos netos
en concepto de intereses, lo son sobre la base FTE.}

^{2 Banca Global comparte con Mercados globales en determinada
negociación económica de banca de inversión y actividades de
otorgamiento de préstamos.}

^{3 Ingresos, descontando gastos en concepto de intereses.}

• Los saldos de depósitos promedio crecieron 15 700 millones de
USD o 5 %

• Los préstamos y arrendamientos promedio crecieron 33 300
millones de USD o 12 %

• Honorarios de banca de inversión corporativos de 1300 millones
de USD (excluidos los acuerdos dirigidos por la compañía)
disminuyeron 17 %,
impulsados por menor emisión de capital y
apalancamiento financiero, compensado parcialmente por aumento en
los honorarios de asesoramiento

  – N.° 3 en cargos de banca global de inversión neta ^(G)

 – Segundo trimestre más alto en cargos de
asesoramiento desde la fusión

  – Participó en 8 de las 10 negociaciones de deuda
más importantes y en 7 de las negociaciones de capital más
importantes^(G)

^{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa La relación de eficiencia se basa
en FTE.}

^{2 Banca Global comparte con Mercados globales en determinada
negociación económica de banca de inversión y actividades de
otorgamiento de préstamos.}

• Los ingresos aumentaron 741 millones de USD hasta 3100 millones
de USD; excluido el DVA neto⁴, los ingresos aumentaron
313 millones de USD hasta 3300 millones de USD, impulsado
esencialmente por mejores resultados de ventas y comerciales y una
ganancia en inversión de capital, compensado parcialmente por
menores cargos de banca de inversión.

• Los gastos que no provienen de intereses aumentaron 232 millones
de USD debido esencialmente a mayores gastos relacionados con
ingresos

• Ingresos netos de 185 millones de USD, comparado con una pérdida
de 75 millones de USD; excluido DVA, ingresos netos de 308
millones, en comparación con 316 millones⁴

^{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa Los ingresos y los ingresos netos
en concepto de intereses, lo son sobre la base FTE.}

^{2 Banca Global comparte con Mercados globales en determinada
negociación económica de banca de inversión y actividades de
otorgamiento de préstamos.}

^{3 Ingresos, descontando gastos en concepto de intereses.}

^{4 Ingreso de capital, excluyendo el DVA neto, es una medición
financiera no establecida en los GAAP. En el cuarto trimestre de
2014, se registró un ajuste de valuación de financiación (FVA) de
497 millones de USD y se lo incluyó en el DVA neto. En el cuarto
trimestre de 2015 la Corporación adoptó en forma anticipada nuevas
pautas contables sobre el reconocimiento y la medición de
instrumentos financieros. Veáse la nota al pie H para obtener más
información}

• Ingresos comerciales y por ventas aumentaron 700 millones de USD
a 2400 millones de USD

• Excluido el DVA neto, los ingresos comerciales y por ventas
aumentaron 11 % hasta 2600 millones de USD^(H)

 – FICC aumentó 20 %, lo que refleja una mejora en la
mayoría de los productos, notablemente en tasas y productos
relacionados con créditos^(H)

 – Los capitales cayeron 3 %, debido a los menores
niveles de actividad del cliente^(H)

• Empresa N.° 1 en investigación global por 5^to año
consecutivo²

^{n/s = no es significativo}

^{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa La relación de eficiencia se basa
en FTE.}

^{2 Fuente: Revista del inversor institucional.}

• Los ingresos cayeron 50 millones de dólares, impulsados por una
reducción en NII sobre menos saldos de préstamos, así como una
caída
modesta en ingresos que no provienen de intereses, como
menores cargos de servicio y desempeño de los derechos de servicio
de hipotecas,
neto de resultados de cobertura, se vieron
compensados parcialmente por representaciones inferiores y
provisión de garantías

• El beneficio en la provisión para pérdidas crediticias fue 103
millones de USD más bajo, impulsado esencialmente por la velocidad
más lenta
de la mejora de la cartera

• Los gastos que no provienen de intereses cayeron 16 % hasta 1100
millones de USD; excluidos litigios, los gastos que no provienen
de intereses cayeron
28 % hasta 795 millones de USD, debido
esencialmente a menores costos de servicio^(I)

• La cantidad de préstamos hipotecarios de primera línea con una
mora de más de 60 días disminuyó 46 % hasta 103 000 unidades

• La cantidad de empleados LAS³ bajó 35 % hasta 11 200

• La pérdida neta cayó a 351 millones de USD desde 379 millones de
USD

^{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa Los ingresos y los ingresos netos
en concepto de intereses, lo son sobre la base FTE.}

^{2 Ingresos, descontando gastos en concepto de intereses}

^{3 Incluye otros LAS que soportan FTE (contratistas)}

• Ingresos mejoraron 201 millones de USD a (545 millones de USD)

  – NII impactado por una reducción de 600 millones de USD para
determinados valores preferentes emitidos por fideicomisos así
como 100 millones de USD de ajustes positivos relacionados con el
mercado
sobre títulos de deuda

  – Los ingresos que no provienen de intereses mejoraron,
impulsados esencialmente por la ausencia de una provisión para el
seguro
de garantía de pago en el Reino Unido así como más ganancias sobre
la venta de títulos de deuda

• El beneficio en la provisión para pérdidas crediticias de 112
millones de USD cayeron, impulsada por las menores recuperaciones
incluidos
sobre la venta de préstamos no acumulativos

• Los gastos que no provienen de intereses cayeron 274
millones de USD, debido esencialmente a menores costos de personal
y litigios, compensado
parcialmente por mayores cargos
profesionales

• El impuesto a los ingresos incluye el impacto negativo de los
cambios en la ley impositiva del RU por 290 millones de USD

• La pérdida neta cayó a 289 millones de USD de 375 millones de USD

^{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa Los ingresos y los ingresos netos
en concepto de intereses, lo son sobre la base FTE.}

^{2 Ingresos, descontando gastos en concepto de intereses}

• La calidad del crédito se mantuvo fuerte, mejorando en
todas las carteras de consumo, mientras que el sector de energía
de
la cartera comercial experimentó elevada compensación de cargos y
niveles críticos

• Las compensaciones netas de cargos fueron de 1100
millones de USD, en comparación con 900 millones de USD

• Excluidas las pérdidas asociadas con la liquidación del
Departamento de Justicia (DoJ) de agosto de 2014, ajustes de
valuación colateral,
y préstamos no acumulativos por ventas y
otras recuperaciones, las compensaciones netas de cargos fueron
1000 millones de USD en el cuarto trimestre de 2015 y el
mismo
trimestre del año anterior

• El índice de pérdidas netas en préstamos aumentó hasta
0,51 % desde 0,40 %. Excluidos los artículos mencionados arriba,
el índice de pérdidas netas en
préstamos fue 0,45 % en el
cuarto trimestre de 2015, en comparación con 0,47 %.

• La provisión para pérdidas crediticias de 810 millones de
USD fue relativamente estable en comparación con el tercer
trimestre de 2015
y aumentó desde el mismo trimestre del año
anterior debido a menores recuperaciones de consumo, una velocidad
más lenta de mejora en la cartera de consumo y mayor acumulación
de reserva en la cartera comercial debido al crecimiento de los
préstamos
y la exposición del sector de energía.

• La liberación neta de reservas fue 334 millones de USD en
comparación con 660 millones de USD; tras el ajuste para
determinados artículos
reservados en trimestres anteriores,
la liberación neta de reservas fue 195 millones de USD en
comparación con 509 millones de USD

• Las exposiciones comerciales criticadas aumentaron a 16
500 millones de USD de 13 600 millones de USD en el trimestre
anterior y
11 600 millones de USD en el cuarto trimestre de
2014 esencialmente debido a aumentos en el sector de la energía

^{1 Las comparaciones son con el trimestre del año anterior, a
menos que se indique otra cosa}

^{2 Los índices de pérdidas en préstamos netas se calculan como
pérdidas en préstamos netas anuales dividido por el promedio de
arrendamientos y préstamos pendientes durante el período.}

^{3 Los índices de préstamos no acumulativos, arrendamientos y
propiedades en ejecución hipotecaria se calculan como el monto de
préstamos no acumulativos, arrendamientos y propiedades en
ejecución hipotecaria dividido por el monto de préstamos,
arrendamientos y propiedades en ejecución hipotecaria pendientes
al final del período.}

^{4 Los índices de reserva para pérdidas por préstamos y
arrendamientos se calculan como la reserva para pérdidas por
préstamos y arrendamientos dividido por los préstamos y
arrendamientos pendientes al final del período.}

^{Nota: Los índices no incluyen los préstamos calculados según
la opción de valor justo.}